Важные события среды 3 апреля

1. ФРС не будет повышать процентную ставку

По мнению экономистов, Федеральная резервная система США (ФРС) не планирует повышение процентной ставки как минимум до конца следующего года. Шансы хотя бы одно повышение процентной ставки до 2020 года находятся на уровне 40%.

Некоторые экономисты прогнозируют, что значение процентной ставки не изменится даже до конца 2021 года.

“В этом году наиболее драматичное развитие событий произошло не по отношению к торговой политике или в политической жизни США. Скорее настоящей драмой можно назвать откровенное признание ФРС о том, что необходимо изменить курс монетарной политики в сторону более мягкого варианта, чем того ожидали многие игроки рынка”,- полагает глава отдела по исследованиям макроэкономической ситуации в Barclays Capital Эйджей Райадхякша.

Центробанк США сообщил, что намерен завершить программу сокращения своего баланса размером $4,2 триллиона к сентябрю этого года. Она началась в октябре 2017 года, когда ФРС покупала казначейские облигации США и обеспеченные ипотекой ценные бумаги, чтобы вызвать снижение процентной ставки.

Бывший глава ФРС Бен Бернанке дал старт программе выкупа гособлигаций США, чтобы преодолеть последствия глобального финансового кризиса 2008 года. С ноября 2008 года по июнь 2010 года было напечатано $1,3 триллиона, которые пошли на выкуп финансовых активов у банков и у правительства страны.

Этому процессу сопутствовал значительный рост на фондовых рынках. Три раунда количественного смягчения стали одной из причин самого длительного “бычьего” рынка в истории США.

2. США и Китай на финальной стадии согласования

Соединённые Штаты и Китай сегодня начинают новый раунд переговоров, которые по данным мировых СМИ, находятся на финальной стадии согласования.

По мнению советника президента США Ларри Кудлоу, Вашингтон и Пекин сильно продвинулись в процессе торговых переговоров. Разрешены многие спорные вопросы, но ещё сохраняются разногласия в отношении механизмов реализации соглашения и контроля за его соблюдением и также пока нет договоренности в отношении немедленной отмены уже введенных Вашингтоном в прошлом году пошлин на китайские товары.

Для Вашингтона важно проводить регулярные встречи для оценки выполнения Пекином условий соглашения и иметь возможность вводить, если будут выявляться отклонения, дополнительные пошлины на китайские товары при отсутствии ответных мер со стороны Китая.

Успешные переговоры, начатые сегодня, откроют дорогу к проведению встречи лидеров двух стран – президента США Дональда Трампа и председателя КНР Си Цзиньпина, на которой и может быть подписано соглашение.

3. Нет единой динамики фондовых индексов

По итогам торгов во вторник американские фондовые индексы не показали единой динамики. Dow Jones industrial Average снизился, Nasdag Composite вырос, а S&P 500 практически не изменился.

Всемирная торговая организация (ВТО) ухудшила прогноз роста мировой торговли на 2019 год, отметив неблагоприятные последствия торговых споров и экономической неопределенности.

Согласно ее прогнозу, объем мировой торговли товарами увеличится на 2,6% в этом году – минимальными темпами за три года и повысится на 3% в 2020 году. В сентябре прошлого года, эксперты ВТО прогнозировали рост в 2019 на уровне 3,7%. Оценка увеличения мировой торговли в 2018 году пересмотрена до 3% с 3,9%, в 2017 году рост составил 4,6%.

“Мировая экономика потеряла импульс к росту в этом году. Однако, экономика избежит рецессии благодаря тому, что Федеральная резервная система США изменила подходов к политике, пообещав проявить терпение, в то время как китайские власти продолжают наращивать стимулирование. Мы ожидаем некоторого ускорения роста во второй половине 2019 года и в 2020 году”,- заявила Кристин Лагард, глава Международного валютного фонда.

Стоимость акций Walgreens Boots Alliance упала на 12,8%, отчётность аптечной сети за второй финансовый квартал оказалась хуже ожиданий рынка, при этом компания понизила прогноз прибыли на год. Ценные бумаги ее конкурента – CVS Health потеряли 3,8%.

Бумаги DowDuPont подешевели на 0,3%.

Акции Lyft снизились в цене на 0,1% – до $68,65, что ниже цены IPO – $72 за акцию.

Капитализация Black Rock опустилась на 0,2%.

Акции Dow Inc., выделенной из DowDuPont, подорожали на 5,1%.

4. Золото торгуется по минимуму

Золото в плюсе, но торгуется вблизи своих четырехмесячных минимумов, несмотря на оптимизм в отношении торговли. “Золото все ещё держит паузу, хотя беспокойство по поводу рецессии оказывает ему поддержку”,- отметил Джордж Джеро, аналитик рынка драгоценных металлов в RBC Wealth Management.

Тем не менее, на этой неделе мировые фондовые рынки получили некоторую поддержку со стороны сильных данных по деловой активности в США и Китае. Переговоры между ними продолжаются – вице-премьер Китая Лю Хэ прибывает в Вашингтон для проведения дальнейших переговоров с высокопоставленными представителями США.

Премьер-министр Великобритании Тереза Мэй заявила, что будет добиваться ещё одного переноса Brexit. По ее словам, перенос должен быть как можно более коротким – до 22 мая, чтобы избежать необходимости участия Великобритании в европейских выборах.

Трейдеры рынка золота также ожидают предстоящего отчёта по рынку труда в США и отчётов по розничным продажам и производству в США. Последние экономические релизы по США не смогли развеять опасения по поводу роста, объем заказов на товары длительного пользования упал впервые за три месяца.

Фьючерсы на золото на Нью-Йоркской товарной биржи вырос на 0,2% до $1297,45.

5. Максимальные цены на нефть

Нефть укрепилась до максимума текущего года, на фоне новостей из России о невыполнении ею своих обязательств по сокращению добычи нефти в прошлом месяце.

Как заявил министр энергетики России Александр Новак, апрель станет первым месяцем, когда Москва полностью выполнит условия сделки.

Американский институт нефти сообщил о неожиданном росте запасов нефти, в то время как запасы бензина и дистилляторов снизились.

Трейдеры ждут официальных данных от Управления энергетической информации США (EIA). Ожидается, что EIA зафиксирует сокращение запасов нефти на 700 тысяч баррелей за последнюю неделю. На прошлой неделе запасы нефти в США выросли на 2,8 миллионов баррелей.

Фьючерс на нефть WTI вырос на 0,4% – до $62,85 за баррель.

Фьючерс на нефть марки Brent прибавили 0,6% – до $69,77 за баррель.

Интересует стабильный пассивный доход?