Что такое фьючерсный контракт

Фьючерсы – это финансовый инструмент, который позволяет участникам рынка принять на себя часть риска того, что цена актива со временем изменится.

Что такое фьючерсы – частый вопрос, который может возникнуть у инвестора. Фьючерсный контракт – это финансовый инструмент, который позволяет участникам рынка принять на себя или компенсировать часть риска изменения цены актива со временем. Таким образом, различные типы товаров будут не только торговаться, но и индексироваться, что дает трейдерам более широкий спектр товаров для торговли.

Что такое фьючерсные контракты?

Контракт представляет собой юридически обязывающее соглашение о продаже или покупке определенных финансовых инструментов или товаров, по установленной цене в течение определенного времени в будущем. Эти контракты обычно являются стандартными и были созданы для облегчения торговли на фьючерсных биржах. В нем будет подробно описана не только цена, но также количество и качество, которыми торгуют.

Виды фьючерсов

Фьючерс может включать физическую поставку актива или может включать расчет наличными. При обсуждении терминов фьючерсный контракт будет относиться к конкретным характеристикам актива, который будет продаваться, а термин фьючерс используется как общий термин для рынка. Есть две основные категории, по которым можно классифицировать фьючерсные контракты:

• Хеджеры
• Спекулянты

И покупатель, и производитель актива могут хеджировать или гарантировать цену, по которой товар будет продан или куплен в будущем. Трейдеры и управляющие, также могут делать ставки на движение цены базового актива в будущем. В настоящее время фьючерсные контракты торгуются на многочисленные индексы фондовых рынков по всему миру, а также на основные процентные ставки и основные валютные пары.

Когда дело доходит до сырьевых товаров, существует большое количество фьючерсных контрактов почти на каждый производимый товар. Вот некоторые примеры товаров, которые часто входят в состав фьючерсных контрактов:

• Промышленные металлы
• Драгоценные металлы
• Масло
• Натуральный газ
• Энергетические продукты
• Семена
• Зерно
• Скот
• Углеродные кредиты

Фьючерсами могут торговать как долгосрочные трейдеры, так и не трейдеры, которые могут быть заинтересованы в базовом товаре. Вы найдете фьючерсные контракты на фьючерсных биржах

Ваш фьючерс будет включать информацию о количестве, качестве, времени физической доставки и местонахождении. Клиринг всех фьючерсных контрактов будет осуществляться централизованно, что по сути означает, что когда фьючерсный контракт продается или покупается, биржа становится покупателем для каждого продавца и продавцом для каждого покупателя. Это помогает снизить риск быть связанным с дефолтом одного покупателя или продавца.

В фьючерсе будут указаны различные параметры торгуемого товара. Вы можете ожидать, что контракт будет включать:

• Единицу измерения
• Будет ли предоставлен физический товар или денежный расчет
• Количество товаров, которые должны быть доставлены
• Валюта, в которой заключен договор
• Факторы качества

Торговля фьючерсами

Как работают фьючерсы и как начать торговать?

В фьючерсе одна сторона соглашается купить определенное количество ценной бумаги или товара и принять поставку в согласованный срок. Другая сторона контракта дает согласие на его предоставление.

Фьючерсы используются многими типами финансовых игроков, включая инвесторов, спекулянтов и компании, которые хотели бы получить физическую поставку или поставить товар. Сырьевые товары составляют значительную часть мира торговли фьючерсами, но это не все физические товары, такие как соя и кукуруза. Торговля фьючерсами также включает в себя ETF, отдельные акции и облигации.

Фактически, один из крупнейших дебютов фьючерсов на бирже произошел, когда дебютировал биткоин. Некоторые трейдеры предпочитают эти типы фьючерсов, потому что они обладают большим потенциалом кредитного плеча вместо прямого владения ценными бумагами. Трейдер также может получить значительную позицию, не вкладывая при этом большие суммы денег. Если трейдер хочет застраховать свои позиции на фондовом рынке США, у него есть возможность коротко продать фьючерсами на S&P 500 . Таким образом, если акции упадут, они заработают на короткой позиции, что может уравновесить их подверженность индексу.

Если вам нужна помощь с вопросом, что такое фьючерсные контракты, вы можете обратиться к международному инвестиционному фонду Afex Capital.

Что надо знать про фьючерсы

Кто торгует фьючерсами и почему?

Фьючерсы используют две категории участников рынка: хеджеры и спекулянты.

Хеджеры используют фьючерсы для защиты от неблагоприятных будущих изменений цен на базовый денежный товар. Обоснование хеджирования основывается на продемонстрированной тенденции изменения цен наличными и фьючерсных цен в тандеме.

Спекулянты – вторая по значимости группа фьючерсных игроков. Эти участники рынка включают независимых трейдеров и инвесторов. Независимые трейдеры, также называемые «местными», торгуют за свои собственные счета. Торговые посредники занимаются торговлей для своих личных клиентов или брокерских фирм.

Может вас заинтересует так же:

• Как создать пассивный доход?
• Куда инвестировать 100 долларов
• Инвестиции в кризис
• Куда и во что инвестировать деньги?

Преимущества фьючерсов перед другими инвестициями:

• Ликвидность – как правило, фьючерсы обладают высокой ликвидностью; особенно в отношении фьючерсов на финансовые инструменты, спрос и предложение обычно очень высоки, и торговые операции могут выполняться практически в реальном времени, что позволяет минимизировать проскальзывания и время ожидания исполнения.
• Эффект кредитного плеча – кредитное плечо означает, что трейдерам нужно всего лишь выделить немного денег, чтобы контролировать большое количество товаров. Здесь важно то, что эффект кредитного плеча позволяет выигрывать сотни долларов каждый день.
• Диверсификация – фьючерсы могут обеспечить диверсификацию портфеля традиционных финансовых активов, таких как акции и облигации, с точки зрения снижения общего риска инвестиционного портфеля и увеличения общей прибыли.
• Дневные движения (а также высокие коррекции) – в обоих направлениях, что делает фьючерсы очень хорошими кандидатами для длинной и короткой торговли. Каждое движение создает теоретический шанс на прибыль (или на убыток).
• Разумные комиссионные – сборы по фьючерсным сделкам невелики по сравнению с другими инвестициями, и инвестор выплачивает их после ликвидации позиции.

От чего зависит цена фьючерса

Если бы вы прошли обычный курс по торговле фьючерсами, вы, вероятно, познакомились бы с формулой ценообразования фьючерсов в самом начале курса. Однако вы сознательно решили поговорить об этом сейчас, на более позднем этапе. Причина проста – если вы торгуете фьючерсами на основе технического анализа, вам действительно не нужно знать, как оцениваются фьючерсы, хотя хорошие рабочие знания могут помочь. Однако, если вы стремитесь торговать фьючерсами, используя количественные стратегии, такие, как календарные спреды или индексный арбитраж, вам обязательно нужно это знать.

Мы знаем, что фьючерсный инструмент получает свою стоимость от соответствующего базового актива. Мы также знаем, что фьючерсный инструмент движется синхронно с его базой. Если базовая цена упадет, упадет и цена фьючерса, и наоборот. Однако базовая цена и цена фьючерса различаются и на самом деле не совпадают.

Как купить фьючерсы

Прежде чем приступить к торговле фьючерсами, в первую очередь обратитесь к профессиональному брокеру.

Обязательно ознакомьтесь с руководством для начинающих трейдеров фьючерсами, изучите онлайн-платформу для торговли фьючерсами и проконсультируйтесь с личным финансовым аналитиком.

Рекомендуем торговую платформу брокера Afex Capital. 

Итак, вы зашли так далеко. Вы оценили различные способы инвестирования и решили расширить свой портфель, включив в него торговлю товарными фьючерсами. Что теперь? В вашем распоряжении будет несколько инструментов: хорошо осведомленный профессиональный брокер, который быстро встает на ноги, надежная и эффективная платформа, которая предоставит вам необходимую информацию и своевременно выполнит ваши сделки, и, возможно, самое главное — план торговли фьючерсами от личного аналитика.

Фьючерсные контракты являются одними из наиболее часто используемых инструментов в финансовой индустрии, а их различные функции делают их подходящими для широкого спектра сценариев использования. Тем не менее, важно хорошо понимать основные механизмы фьючерсных контрактов и их конкретных рынков до того, как начинать торговать.